投資價(jià)值分析報告
投資價(jià)值分析報告內容
1、格式和內容摘要
2、項目背景分析規劃
3、外部環(huán)境分析
4、市場(chǎng)需求預測
5、內部分析
6、財務(wù)評價(jià)
7、融資策略
8、價(jià)值分析判斷
投資價(jià)值分析報告（精選5篇）
在現實(shí)生活中，報告的使用頻率呈上升趨勢，通常情況下，報告的內容含量大、篇幅較長(cháng)。那么什么樣的報告才是有效的呢？以下是小編幫大家整理的投資價(jià)值分析報告（精選5篇），歡迎大家分享。
投資價(jià)值分析報告1
根據我校課業(yè)要求，在今年x月x日。本人對我國上市企業(yè)公司—xx發(fā)展銀行股份有限公司進(jìn)行了投資價(jià)值分析。現將投資價(jià)值分析報告如下：
一、行業(yè)屬性以及公司概況
xx發(fā)展銀行股份有限公司器行業(yè)屬性為全國性股份制商業(yè)銀行。其于19xx年在中國人民銀行的批準下得以設立，并于19xx年在xx正式開(kāi)業(yè)。其經(jīng)過(guò)6年的發(fā)展與建設終在xx證券交易所掛牌上市，其上市股票代碼為600000。自xx發(fā)展至今，其公司總規模不斷擴大，經(jīng)營(yíng)發(fā)展實(shí)力不斷增強。截止至20xx年末，xx的資產(chǎn)總規模已達36.801億元，其注冊資本已達186.53億元，其全年實(shí)現其公司股東凈利潤已達到409億元的高利潤額度。在至今20余年的發(fā)展進(jìn)程中，持續秉承以“篤守誠信，創(chuàng )造卓越”的核心發(fā)展態(tài)度，讓公司的業(yè)績(jì)不斷提升，讓銀行的信譽(yù)具有良好的發(fā)展，讓其逐漸架構成為全國性商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)服務(wù)格局。其曾連續多年被《亞洲周刊》評為“中國上市公司100強”，并成為了中國證券市場(chǎng)中及受矚目與敬重一家上市企業(yè)。
二、經(jīng)營(yíng)管理與先進(jìn)性分析
銀行論創(chuàng )立時(shí)間與發(fā)展歷程來(lái)說(shuō)，較國內同行業(yè)大多公司的較低,這在一定程度上影響了xx的發(fā)展，因為一家銀行企業(yè)的發(fā)展與多年歷程中建立出的誠信與聲譽(yù)等方面息息相關(guān)。然而,這一缺陷對于xx來(lái)說(shuō)卻未能對其構成威脅，xx在20余年的發(fā)展中，逐漸創(chuàng )新戰略，改善經(jīng)營(yíng)，不斷培育出各類(lèi)型的建設型人才，這也成為了作為新型銀行的xx能夠站立于當代銀行行業(yè)的重要優(yōu)勢。的經(jīng)營(yíng)管理緊跟當代經(jīng)濟時(shí)代的變化趨勢，打破了常規的行政區域規劃做法，而是著(zhù)手于各大經(jīng)濟區域設立網(wǎng)點(diǎn)，按照各個(gè)區域市場(chǎng)效益的趨勢與特色，推出其獨立而有符合客戶(hù)需求的營(yíng)銷(xiāo)產(chǎn)品，建設出一套完善而可靠的營(yíng)銷(xiāo)機制，設立了綜合全程的跟蹤式服務(wù)政策，并堅定以“誠信窗口，卓越服務(wù)”為主打形象建設，多方位規范了員工的形象與服務(wù)。與此同時(shí)，xx還緊抓企業(yè)的風(fēng)險管理，領(lǐng)先行業(yè)風(fēng)險分析，及時(shí)建立完善的質(zhì)量?jì)?yōu)良的資產(chǎn)管理機制。其積極推行了資產(chǎn)負債比例管理機制，設立多重風(fēng)險項目檢查委員會(huì )，并強化了本企業(yè)以及各下屬分行的人事管理機制。可以說(shuō)xx這一其緊跟時(shí)代、獨具特色的經(jīng)營(yíng)管理與產(chǎn)品建設讓其在當代銀行企業(yè)日益激烈的競爭背景下脫穎而出。亦讓其經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)持續得以提升，具體表現為其主營(yíng)業(yè)務(wù)收入從19xx年的386594萬(wàn)元到20xx年的3680125萬(wàn)元，這一突破成為xx在未來(lái)的發(fā)展前進(jìn)道路中的優(yōu)異動(dòng)力。
綜合上述分析可以看出，xx浦東不論是就當代經(jīng)營(yíng)形勢來(lái)說(shuō)，還是從未來(lái)發(fā)展趨勢來(lái)看，都具有極高的經(jīng)濟發(fā)展潛力，的確是一個(gè)具有極大價(jià)值，值得投資的上市公司。
投資價(jià)值分析報告2
一、投資目的
大多數投資者將資本投入股票市場(chǎng)無(wú)非是想實(shí)現股票的保值、增值。作為一個(gè)大學(xué)生的我來(lái)說(shuō)，由于受到專(zhuān)業(yè)知識、實(shí)踐經(jīng)驗和資金的限制，無(wú)法有保障的進(jìn)行實(shí)戰證券投資，所以先通過(guò)模擬炒股學(xué)習知識，培養理論實(shí)踐能力，豐富這方面的經(jīng)驗，為以后從事證券工作打下基礎。
二、投資策劃
我覺(jué)得真正的投資炒股得考慮多方面的因素，收集多方面的資料
1、發(fā)行人概況。上市公司規模，經(jīng)濟實(shí)力及公司前景等多種因素都會(huì )影響該股票以后的走勢。在購股前應該對股票的發(fā)行者情況做深入了解。
2、投資者個(gè)人。每個(gè)投資者的財務(wù)狀況、個(gè)人性格、投資風(fēng)格、風(fēng)險承受能力不盡相同，所以，投資者還得根據自己的實(shí)際情況理性投資。
3、世界經(jīng)濟。在全球化，各國經(jīng)濟互相牽制影響。隨時(shí)了解世界經(jīng)濟能夠加強對內股票市場(chǎng)的穩定性掌握。
三、投資過(guò)程
其實(shí)，這一兩個(gè)月來(lái)，我的投資思想蠻簡(jiǎn)單的，因為不懂專(zhuān)業(yè)判斷，而且從內心角度來(lái)講甚至不太相信經(jīng)驗判斷，所以，大都還是憑感覺(jué)，或者，根據每天同花順軟件的股市分析建議買(mǎi)進(jìn)股票。如果股票在第二天有漲動(dòng)，我一般是不會(huì )急于賣(mài)出的，因為它漲的那個(gè)點(diǎn)還沒(méi)有達到最近股票的最高點(diǎn)，一般是這支股票開(kāi)始跌了，我才會(huì )有點(diǎn)心慌的說(shuō)，趁還是盈利狀態(tài)，是不是要把它賣(mài)掉：如果說(shuō)我買(mǎi)進(jìn)的股票第二天第三天都持續處在一個(gè)跌得狀態(tài)，我是不太會(huì )去在這種情況下把他賣(mài)掉的，內心還是抱著(zhù)總有一天它會(huì )漲回來(lái)的態(tài)度，但，這也不是怎么靠譜，因為最近這一個(gè)星期我的股票都已經(jīng)跌過(guò)10個(gè)點(diǎn)了。但，我決定還是不賣(mài)它，天天還是關(guān)注著(zhù)它的走勢，在模擬炒股中能總結出自己的一套經(jīng)驗方法的話(huà)就是最好不過(guò)的了。還有一個(gè)特別重要的一點(diǎn)就是在買(mǎi)進(jìn)和賣(mài)出時(shí)，大多會(huì )遇到這種情況，委托不成功。就拿我買(mǎi)的慈星股份來(lái)說(shuō)，在漲了五個(gè)點(diǎn)左右，我就委托在市價(jià)賣(mài)出去，結果第二天看，委托不成功，股票處于凍結狀態(tài)，那我就取消委托了，誰(shuí)知運氣是真不好，就三天的時(shí)間跌了10個(gè)點(diǎn)。還有一支金融街的股票，我以低于市價(jià)一分委托買(mǎi)進(jìn)，第二天顯示未成功，第二天收盤(pán)，這支股漲了九個(gè)點(diǎn)。就現在我在這方面還是蠻困惑的，就自己還沒(méi)明白其中的一些道理。
四、投資收益
前期我的投資一直處于緩慢增長(cháng)狀態(tài)，總盈率從1%漲到3%。但股票市場(chǎng)就是這樣多變，這一個(gè)星期以來(lái)，我已經(jīng)跌至4%，不知道我的想法對不對，總感覺(jué)最近股票市場(chǎng)不景氣，我買(mǎi)的六支股全處于下跌狀態(tài)。
五、投資體會(huì )和投資建議
雖說(shuō)這次是模擬投資，資金不是自己的，但我還是明顯的.感受到了股票市場(chǎng)的高風(fēng)險高收益原理。極大的不穩定性可以讓我今天賺幾千明天就虧幾萬(wàn)塊。我基本都是將資金分散買(mǎi)各種類(lèi)型的股票，而不是將雞蛋放入一個(gè)籃子里，這確實(shí)有利于風(fēng)險的分擔，有利于盈虧的互補，但后來(lái)我慢慢發(fā)現，如果我買(mǎi)的每只股都是跌的，那這樣的意義也不大。因為這次模擬炒股的作業(yè)時(shí)間比較短，所以，就目前我所買(mǎi)的股票而言已算是一灘爛泥了。而我一直奉行股票是中長(cháng)期投資原理，當然，這并不代表我否定短期投資，只是，短線(xiàn)操作即使是一個(gè)老手也未必能做到低價(jià)買(mǎi)進(jìn)，高價(jià)賣(mài)出，反而頻繁買(mǎi)進(jìn)賣(mài)出的手續費可能都會(huì )比你獲得的利益高。然而一支股票在沒(méi)有意外情況下，都不會(huì )永遠的跌或是持續的漲，所以，我更青睞于放長(cháng)線(xiàn)釣大魚(yú)。在我買(mǎi)股票的過(guò)程里，因為沒(méi)有專(zhuān)業(yè)的判斷能力，所以大都憑感覺(jué)去買(mǎi)，在低價(jià)的時(shí)候買(mǎi)進(jìn)，但我并不確認它不會(huì )再跌，所以，有時(shí)我剛買(mǎi)進(jìn)一分鐘就又跌了；在低價(jià)回升后買(mǎi)進(jìn)，原以為它會(huì )漲一段時(shí)間時(shí)，它又跌了。總體給我的感覺(jué)就是，憑運氣。當然，自己作為一個(gè)金融學(xué)子，不關(guān)注財經(jīng)新聞?wù)娴氖切U羞愧的。那前段時(shí)間的保定例子來(lái)說(shuō)，這個(gè)政策不知道讓多少人發(fā)家致富了。自己雖然只是模擬炒股，但還是感覺(jué)被給了重力一擊。還有就是我的一些個(gè)人建議：投資者真的不能盲目的追收益，盲目跟風(fēng)入市，否則，容易被套在高位，應該考慮多方面的因素，收集多方面的資料，理性投資。股票這么行業(yè)技術(shù)要求也比較高，我現在雖說(shuō)還感覺(jué)不到，是因為我還沒(méi)有機會(huì )學(xué)習到如何用高技術(shù)操作股市，但，前人留下的各種經(jīng)驗只談必然涉及的是大方面。還有，我個(gè)人支持長(cháng)線(xiàn)投資，因為股票市場(chǎng)逆轉現象隨處可見(jiàn)，在逆轉后，該拋售就要果斷拋售，不知道這對有些人來(lái)說(shuō)算不算守株待兔。在模擬炒股時(shí)不要抱著(zhù)玩玩的心態(tài)，要在期間培養建立和驗證適合自己的操作方法和規則。有條件的還可以小量資金進(jìn)入股市做實(shí)盤(pán)操作，今天我也去證券公司開(kāi)了賬戶(hù)，決定真實(shí)的感受一下股市帶來(lái)的大起大落感，我覺(jué)得，這也是學(xué)金融所必須經(jīng)歷的。
投資價(jià)值分析報告3
一、基金定投的基本投資原理
基金定投是基金定期定額投資的簡(jiǎn)稱(chēng)，指的是在固定的時(shí)間以固定的金額投資于指定的開(kāi)放式基金的業(yè)務(wù)，投資者可以通過(guò)基金銷(xiāo)售機構提交申請，約定每期扣款時(shí)間、扣款金額及扣款方式，由指定的銷(xiāo)售機構于每期約定扣款日在投資者指定銀行賬戶(hù)內自動(dòng)完成扣款及基金申購申請。基金定投具有逢低加碼、逢高減碼的自動(dòng)調節功能，使得投資者可以有效降低基金份額的平均買(mǎi)入成本，分散單筆投資的擇時(shí)風(fēng)險。
市場(chǎng)總是波動(dòng)的，而波動(dòng)具有周期性特征，這種周期性規律具有延續性。最理想的資產(chǎn)配置策略是在市場(chǎng)最高位滿(mǎn)倉低風(fēng)險資產(chǎn)，在市場(chǎng)下跌周期最大程度減少損失；在市場(chǎng)最低位滿(mǎn)倉高風(fēng)險資產(chǎn)，在市場(chǎng)上漲周期最大程度增加收益。這種理想化的投資很難做到，但無(wú)疑是所有投資人的夢(mèng)想。“基金定投”實(shí)際上是對理想資產(chǎn)配置策略妥協(xié)的產(chǎn)物，通過(guò)犧牲時(shí)間平滑風(fēng)險，加大對市場(chǎng)波動(dòng)的利用，向投資“夢(mèng)想”靠近。
基金定投獲得投資收益的根本原理是只要在結束定投時(shí)基金凈值大于定投期間該基金凈值的平均值，那么投資者的一定會(huì )取得正的投資收益。
對于那些相信基金凈值最終能從底部反彈至凈值的平均值之上的長(cháng)期投資者來(lái)說(shuō)，即使暫時(shí)處于虧損狀態(tài)，仍應在目前的低成本時(shí)期繼續定投，為未來(lái)市場(chǎng)反彈打好基礎，同時(shí)緊密跟蹤市場(chǎng)及基金凈值的走勢，在基金凈值探底回升之后，選擇適當的退出時(shí)點(diǎn)擇機退出，獲取投資收益。
像所有的投資模式一樣，基金定投也并非完全不會(huì )虧錢(qián)，而是與選擇的投資標的，采用何種投資策略，在何時(shí)退出等有著(zhù)密切的關(guān)系。
二、基金定投的投資者適配原則
投資很大程度是心理游戲。貪婪和恐懼是人類(lèi)的天性，也是投資的常態(tài)，無(wú)論過(guò)去、現在、將來(lái)，證券市場(chǎng)總是波動(dòng)的，在市場(chǎng)中追漲殺跌，在追漲中套牢，在殺跌中踏空，并不鮮見(jiàn)。
基金定投是一種有效利用“貪婪與恐懼”，具有紀律性的投資方法。對投資者來(lái)說(shuō)，基金定投通過(guò)自動(dòng)投資有效屏蔽了“貪婪與恐懼”帶來(lái)的過(guò)度行為，“旁觀(guān)”市場(chǎng)波動(dòng)，同時(shí)還能利用市場(chǎng)波動(dòng)，是一種很不錯的投資工具選擇。但從實(shí)踐上看，基金定投方法的效果并不像期望的那么強，主要原因在于基金定投有著(zhù)一定的投資者適配原則，即只有具有一些特征適合定投的投資者才能夠堅持定投，并最終從中獲益。
1、定投適合有定期固定收入的投資者。這部分投資者的固定收入在扣除日常生活開(kāi)銷(xiāo)后，常常有所剩余，此時(shí)定期定額投資方式就最為適合。若是收入不固定，定期的扣款有可能影響資金的的使用，這樣的投資往往難以持續。另外，對于大多數有定期收入的投資者來(lái)說(shuō)，并非本身就有大量原始資本累計，個(gè)人的可投資資產(chǎn)通常是隨著(zhù)時(shí)間的推移而逐漸積累的，在初始時(shí)點(diǎn)能夠一次性投入的金額往往有限，因此這類(lèi)投資者更適合基金定投這種分批投入的理財方式。
2、定投適合有長(cháng)遠資金規劃的投資者。在已知未來(lái)將有大額資金需要時(shí)，提早開(kāi)始定投的小額投資，不但不會(huì )造成經(jīng)濟上的負擔，還能讓每月的小積累在未來(lái)變成大錢(qián)。
3、定投適合愿意忽略短期市場(chǎng)風(fēng)險的投資者。在基金定投實(shí)踐中，很可能市場(chǎng)處于長(cháng)期不斷下跌過(guò)程，此時(shí)投資者的所有投資均暫時(shí)表現為虧損，因此，對于短期風(fēng)險敏感的投資者往往很難堅持定投。
4、定投適合對投資操作偏好小的投資者。定投的強制性投資特性讓投資者失去操作主動(dòng)權，特別是在投資者認為趨勢確定的時(shí)候。定投的自動(dòng)投資特性讓客戶(hù)遠離“貪婪與恐懼”的同時(shí)，也割舍了主動(dòng)投資的樂(lè )趣。定投在滿(mǎn)足投資者部分心理需求的同時(shí)冷落了另一部分心理需求。
5、定投適合對風(fēng)險和收益都有所“妥協(xié)”的人。收益與風(fēng)險之間永遠是正比關(guān)系，高收益的背后是高風(fēng)險。定投在平滑風(fēng)險的同時(shí)，也平滑了收益，因此，只有具有明確風(fēng)險和收益要求的投資者才能在波動(dòng)的市場(chǎng)中堅持定投策略。
6、定投適合那些對市場(chǎng)抱有“敬畏感”的投資者。準確判斷市場(chǎng)底部、市場(chǎng)拐點(diǎn)和市場(chǎng)趨勢，通常是可望而不可即的事，如果不能較準確判定市場(chǎng)走勢，選擇定投方式進(jìn)行投資更為穩妥。對于具有出眾的市場(chǎng)判斷能力或者對市場(chǎng)“自命不凡”的投資者，定投并不一定是適合的投資策略。
三、基金定投的產(chǎn)品選擇策略
從投資期限出發(fā)，若是希望短期達成儲蓄的目的，可以選擇固定收益類(lèi)基金（債券基金、貨幣市場(chǎng)基金），若是希望在市場(chǎng)低迷中累計投資，在市場(chǎng)高漲中獲益，則需要選擇股票類(lèi)基金，尤其是指數基金。債券基金、貨幣市場(chǎng)基金在定投中主要體現了儲蓄的效果，但是從發(fā)揮定投優(yōu)勢，最能夠體現投資效果的角度來(lái)看，股票類(lèi)指數基金是天然的定投品種。
1、指數成份股是市場(chǎng)選擇的結果，具有市場(chǎng)代表性。投資指數基金實(shí)際上是投資能代表市場(chǎng)走勢的上市公司組合，在一個(gè)經(jīng)濟穩步增長(cháng)的經(jīng)濟中，指數基金一般來(lái)說(shuō)體現了超越平均的選股能力。
2、指數基金最大的缺憾是沒(méi)有資產(chǎn)配置靈活性，但這對基金定投來(lái)說(shuō)則是優(yōu)點(diǎn)。資產(chǎn)配置的理想效果就是市場(chǎng)高位減少高風(fēng)險資產(chǎn)，市場(chǎng)低位增加高風(fēng)險資產(chǎn)。定投高點(diǎn)少買(mǎi)、低點(diǎn)多買(mǎi)，客觀(guān)上起到了資產(chǎn)配置的功能。
3、對于投資期限長(cháng)的定投宜選擇波動(dòng)大的基金。指數基金通過(guò)復制市場(chǎng)或者行業(yè)，跟市場(chǎng)走勢的擬合度遠遠超過(guò)主動(dòng)管理的基金產(chǎn)品，其在股市下跌和股市上漲中都具有更大的波動(dòng)性，因此更加適合作為定投的標的。
四、基金定投的投資策略
1、定投與單筆投資
選擇基金定投是既操作簡(jiǎn)單又能分散風(fēng)險的策略之一。在單邊上揚、單邊下跌、震蕩上揚、震蕩下跌4種典型的市場(chǎng)類(lèi)型中，在單邊上漲市場(chǎng)中定投的回報率比單筆投資差外，在震蕩下跌市場(chǎng)中定投和單一投資回報難以確定，在單邊下跌和震蕩上揚市場(chǎng)中定投的收益高過(guò)一次性投資。
2、定投的進(jìn)入時(shí)機
投資的收益主要來(lái)源于投資成本和基于該成本上的收益率，定投的進(jìn)入時(shí)機決定了定投基金的平均成本。定投最適合的時(shí)機是在市場(chǎng)低點(diǎn)時(shí)開(kāi)始投資，此時(shí)市場(chǎng)的特點(diǎn)包括平均市盈率低于歷史平均水平，市場(chǎng)交易低迷，市場(chǎng)中投資者大范圍處于虧損狀態(tài)等。定投的進(jìn)入時(shí)機往往不是一個(gè)時(shí)點(diǎn)，而是一段時(shí)間，甚至可能是非常長(cháng)期的一段時(shí)間，只要長(cháng)線(xiàn)前景看好，短期處于空頭行情的市場(chǎng)具有長(cháng)線(xiàn)投資價(jià)值。
3、智能定投優(yōu)化策略
智能定投是建立在傳統定投基礎上，進(jìn)行適當擇時(shí)優(yōu)化操作的投資方式。它一方面保留了普通定投降低主觀(guān)操作風(fēng)險的優(yōu)點(diǎn)，另一方面又通過(guò)數量分析方法進(jìn)行模糊擇時(shí)，優(yōu)化投資成本。
（1）基本面智能定投
通過(guò)對市場(chǎng)基本面的研究，確定定投的加碼和減碼策略。比如可以根據歷史市場(chǎng)市盈率的變動(dòng)區間，判斷目前市場(chǎng)PE是相對高估還是低估，從而指導進(jìn)行較低金額還是較高金額的定投，或者停止定投甚至贖回。從股市歷史走勢來(lái)看，點(diǎn)位的走勢與市盈率的高低具有較高的擬合度。秉承價(jià)值投資的理念，從中長(cháng)期的角度來(lái)看，在市場(chǎng)低估時(shí)提高定投金額，在市場(chǎng)高估時(shí)減少定投金額，能夠在中長(cháng)期優(yōu)化投資成本，提升投資收益。從中長(cháng)期來(lái)看，這是最本質(zhì)最有效的智能定投方法。
（2）均線(xiàn)法智能定投
采用均線(xiàn)法確定定投增量的金額，主要原理是認為股價(jià)走勢中長(cháng)期來(lái)看將回歸均線(xiàn)。在股價(jià)偏離均線(xiàn)較大時(shí)，應相應地調整定投金額。在股價(jià)大幅高于均線(xiàn)時(shí)，減少定投金額；在股價(jià)大幅低于均線(xiàn)時(shí)，增加定投金額。均線(xiàn)法可以選定不同周期的目標均線(xiàn)，選擇不同的偏離度，設定不同的定投金額。均線(xiàn)法主要基于投資者根據對市場(chǎng)的認識，對指標的設定不同而效果不同，并非一定能夠戰勝普通定投。
（3）人工智能定投
人工智能定投法借助于基本面和技術(shù)分析相結合的方法，判斷市場(chǎng)未來(lái)的趨勢，確定應該投資的基金類(lèi)型，并將所持有的基金存量全部分批轉換至相應的基金類(lèi)型中。趨勢智能定投的策略是在市場(chǎng)基本面良好且趨勢未發(fā)生變化的情況下，堅持定投。當估值水平逐步惡化，但是趨勢依然未發(fā)生變化時(shí)，減少定投，并持有全部定投倉位。當估值水平惡化到一定程度，且市場(chǎng)趨勢有發(fā)生改變的明顯跡象時(shí)，停止定投并贖回全部定投。人工智能定投是以定投方法進(jìn)行投資，但是需要做大量的宏觀(guān)分析、估值分析和趨勢分析，實(shí)質(zhì)上是一種優(yōu)化后的主動(dòng)投資。
4、定投退出的策略
基金定投由于其投資的特點(diǎn)，退出時(shí)機遠比進(jìn)入時(shí)機更加重要。基金定投并不意味著(zhù)完全放棄對時(shí)機的選擇，從其投資方法上僅僅是放棄了“小時(shí)機”，保留了“大時(shí)機”。因此，正確選擇基金定投的退出時(shí)機，對定投的成功與否起著(zhù)至關(guān)重要的決定因素。
定投退出策略從根本上取決于三個(gè)因素：
（1）從資產(chǎn)使用的角度來(lái)看，累計的資金到了需要使用的時(shí)候，此時(shí)應當忽略其它因素，贖回定投的基金。
（2）從估值的層面來(lái)看，市場(chǎng)估值水平已經(jīng)明顯高于歷史平均水平，市場(chǎng)風(fēng)險在不斷累計，此時(shí)宜做出定投退出的決定。
（3）當定投已累計較大收益，累計收益率達到了設定目標，此時(shí)可退出該定投。
五、基金定投過(guò)程中需注意的問(wèn)題
1、設定理財目標。根據養老、教育、買(mǎi)房等不同目標確定每個(gè)月定投扣款金額。
2、量力而行。定期定額投資一定要做得輕松、沒(méi)負擔，投資者最好先分析一下自己每月收支狀況，計算出固定能省下來(lái)的閑置資金，同時(shí)根據家庭資產(chǎn)狀況動(dòng)態(tài)調整投資金額。
3、投資期限決定投資對象。基金定投長(cháng)期投資的效果分散了基金凈值波動(dòng)的短期風(fēng)險，只要能遵守長(cháng)期投資原則，選擇波動(dòng)幅度較大的基金其實(shí)更能提高收益，而且風(fēng)險較高的基金的長(cháng)期收益應該勝過(guò)風(fēng)險較低的基金。如果理財目標是5年以上至10年、20年，不妨選擇波動(dòng)較大的基金，而如果是5年內的目標，還是選擇績(jì)效較平穩的基金為宜。
4、持之以恒。長(cháng)期投資是定期定額積累財富最重要的原則。中國的股票市場(chǎng)長(cháng)期以來(lái)具有“尖頂圓底”、牛短熊長(cháng)”的特點(diǎn)，因此只有在長(cháng)期的熊市中堅定不移的累計資本，才可能在牛市到來(lái)的短暫時(shí)期得到良好的投資效果。
5、執行定投策略切忌避免保本情節。在實(shí)際操作中，一些投資者難以避免會(huì )有保本情結，一虧錢(qián)就覺(jué)得買(mǎi)的基金不行，頻頻更換，多付了很多的手續費。其實(shí)，投資者只要堅持基金定投，就有機會(huì )在低位買(mǎi)到更多基金份額；長(cháng)期堅持下來(lái)，平均成本自然會(huì )降低下來(lái)，從而無(wú)懼市場(chǎng)漲跌，最終獲得不錯的收益。
投資價(jià)值分析報告4
一、服裝行業(yè)發(fā)展趨勢：
20xx年，我國服裝行業(yè)將面臨更為復雜多變的國內、國際產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境，產(chǎn)業(yè)資源供需矛盾更為突出，一定程度上加大了產(chǎn)業(yè)發(fā)展壓力。而市場(chǎng)的穩定，特別是內需的平穩快速增長(cháng)將為服裝行業(yè)發(fā)展帶來(lái)新的契機。產(chǎn)業(yè)結構調整全面鋪開(kāi)，產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟增長(cháng)方式轉型快速推進(jìn)，產(chǎn)業(yè)升級將再上新臺階。
未來(lái)10年，是我國服裝產(chǎn)業(yè)朝著(zhù)國際領(lǐng)軍地位邁進(jìn)的重要戰略機遇期，改革開(kāi)放30年已經(jīng)為行業(yè)加速發(fā)展打下堅實(shí)基礎，但是我們仍然要清醒意識到經(jīng)歷了全球金融危機，國際發(fā)達國家服裝產(chǎn)業(yè)實(shí)力并未削弱，在品牌創(chuàng )新、價(jià)值創(chuàng )造、市場(chǎng)掌控等高端軟實(shí)力方面，我國服裝產(chǎn)業(yè)與國際發(fā)達國家之間仍存在巨大差距，行業(yè)必須樹(shù)立危機感、緊迫感，沿著(zhù)正確的產(chǎn)業(yè)升級方向，牢牢把握正在到來(lái)的產(chǎn)業(yè)大發(fā)展機遇期，努力縮小國際差距，確立更高的國際競爭地位。
二、服裝行業(yè)核心競爭力：
服裝企業(yè)核心競爭力，本來(lái)就是體現在特定的能力上。而這種能力本身又可以視為多種能力的聚合，因而是完全可以分解的。
（1）決策競爭力
（2）組織競爭力
（3）員工競爭力
（4）流程競爭力
（5）文化競爭力
（6）品牌競爭力
（7）渠道競爭力
（8）價(jià)格競爭力
（9）伙伴競爭力
（10）創(chuàng )新競爭力
三、服裝消費趨勢分析：
1、服飾消費連續5年居城市女性開(kāi)支之首
衣、食、住、行，“衣”排首位，原因何在？或許全國婦聯(lián)宣傳部、中國消費者協(xié)會(huì )、中國婦女雜志社等單位發(fā)布的“20xx~20xx中國城市女性消費調查報告”能在數據上作出回答。
調查顯示，20xx年城市女性消費以“服裝服飾”為最大一筆開(kāi)支，穩居消費榜首（這一“榜首”地位已連續五年），排在其后的分別是旅游、健康和與車(chē)相關(guān)的支出。
調查還顯示，中國女性更加青睞國內服裝品牌，在城市女性購買(mǎi)的最貴的一件（套）服裝中，選擇“國內品牌”的居首位，達到49.3%；選擇購買(mǎi)“國內品牌”和“合資品牌”的超過(guò)六成；城市女性對國際品牌的認知度與城市國際化程度相關(guān)，選擇國際品牌比例較高的城市依次是北京、大連、上海。在美麗消費持續增長(cháng)的數據中，女性消費中購置服裝、服飾是永恒的主題，今年前10個(gè)月，96.8%的被訪(fǎng)者有服裝、服飾消費經(jīng)歷。為自己購買(mǎi)服裝的平均開(kāi)支為4267元，為全家購買(mǎi)服裝的平均開(kāi)支為8793元。被訪(fǎng)者為自己購買(mǎi)最貴一件（套）服裝平均為1390元。
此外，網(wǎng)購成為女性重要的購物方式之一：20xx年參與過(guò)網(wǎng)購的被訪(fǎng)者達70.8%，上年網(wǎng)購比例僅為42.3%。參與網(wǎng)購的北京被訪(fǎng)者達90.7%，位居10城市之首。18～30歲被訪(fǎng)者網(wǎng)購比例最高，51～60歲的被訪(fǎng)者中有39.8%的人參與網(wǎng)購。
2、電子商務(wù)消費爆炸式增長(cháng)
宣稱(chēng)打造“平民時(shí)尚”的服裝電子商務(wù)領(lǐng)袖VANCL則抓住了大眾消費這個(gè)主流，在短短幾年內銷(xiāo)售突破20億，成就了一個(gè)服裝行業(yè)的神話(huà)。網(wǎng)絡(luò )購物之所以興起那么快，其中有三個(gè)原因：一是消費者在“逛”網(wǎng)店的時(shí)候比逛實(shí)體店有更多的商品可供選擇，可以輕松地貨比“百”家，省時(shí)；第二，網(wǎng)絡(luò )購物可以通過(guò)互動(dòng)和搜索，了解更多有關(guān)品牌和商品的口碑，以此做出更準確的購物決策，省心；三是網(wǎng)絡(luò )銷(xiāo)售的商品由于沒(méi)有了渠道、促銷(xiāo)等成本，所以會(huì )比實(shí)體店的商品更加優(yōu)惠，即所謂的省錢(qián)，截至20xx年，中國已有4.2億互聯(lián)網(wǎng)用戶(hù)――是印度互聯(lián)網(wǎng)用戶(hù)的5倍多，比美國的互聯(lián)網(wǎng)用戶(hù)幾乎多一倍――新的.用戶(hù)還在以每個(gè)月600萬(wàn)的速度不斷增加。大約一半的中國城市人口在使用互聯(lián)網(wǎng)，而農村居民使用互聯(lián)網(wǎng)的比例也達到1/7。據估計，到20xx年，中國城市用個(gè)人電腦上網(wǎng)的普及率將會(huì )達到66%，與如今西歐的水平相當，而農村的互聯(lián)網(wǎng)普及率則會(huì )翻一番，達到近30%。城鄉加起來(lái)，中國將會(huì )有超過(guò)7.5億互聯(lián)網(wǎng)用戶(hù)。如此龐大的消費者基數是互聯(lián)網(wǎng)銷(xiāo)售飛速增長(cháng)的基礎，電子商務(wù)一定是未來(lái)消費發(fā)展最為迅速的一個(gè)銷(xiāo)售模式，而服裝電子商務(wù)的消費者，必將呈現幾何級數的增長(cháng)。
四、服裝行業(yè)未來(lái)發(fā)展趨勢：
作為急需擴寬渠道的商家，網(wǎng)絡(luò )營(yíng)銷(xiāo)的強勢推廣性都讓他們欣喜不已。縱使在經(jīng)濟危機最嚴重的時(shí)候，某電子商務(wù)平臺的交易人數還能夠達到325萬(wàn)，交易額為20多億元額。網(wǎng)絡(luò )上直觀(guān)地服裝搭配展示和方便的海量貨品查找都吸引住了現代消費者。而依靠網(wǎng)絡(luò )經(jīng)營(yíng)節省下的渠道成本這個(gè)優(yōu)勢，也讓越來(lái)越多的商家開(kāi)始后了網(wǎng)絡(luò )銷(xiāo)售之路，各種形式的網(wǎng)店如春筍般冒出。
不過(guò)當各種網(wǎng)店形式紛紛出現的時(shí)候，網(wǎng)店自身也在經(jīng)歷嚴酷的考驗。在諸多的選擇中，形同網(wǎng)絡(luò )集市的淘寶網(wǎng)、打價(jià)格牌的網(wǎng)上折扣店、消化庫存商品的網(wǎng)上批發(fā)店似乎是目前大眾更為認可和接受的服裝消費方式。然而這幾種電子商務(wù)形式之中能夠專(zhuān)注品牌營(yíng)銷(xiāo)，并向消費者提供品牌服裝商場(chǎng)功能的電子商務(wù)業(yè)務(wù)還是鳳毛麟角。當然更不用說(shuō)提供服裝商家在營(yíng)銷(xiāo)過(guò)程中的各種功能轉換了。
不進(jìn)步就要被淘汰，這是每個(gè)有頭腦的商家都明白的事情。在諸多商家紛紛展開(kāi)網(wǎng)店業(yè)務(wù)的同時(shí)，諸多先行者們也感受到了危機。選擇更好的，能在每個(gè)方面流程都進(jìn)行融合，提高自己的效率的電子商務(wù)形式成了他們的努力目標。于是，許多知名的服飾品牌已經(jīng)開(kāi)展了新的電子商務(wù)計劃，并擁有了自己的網(wǎng)絡(luò )平臺：美國貝克曼、英國倫敦品牌JUSTYLE以及歐洲知名的時(shí)尚男裝瑪薩瑪索等等。這些服飾品牌背后的電子商務(wù)軟件供應商，同時(shí)也是最大的服務(wù)商ShopEx通過(guò)自己向我們展示了他所提供的電子商務(wù)服務(wù)的各種優(yōu)點(diǎn)。
如今傳統服飾企業(yè)開(kāi)展電子商務(wù)業(yè)務(wù)是必然之勢，因為他們擔心自己落后。所以才會(huì )選擇適合自己企業(yè)的專(zhuān)業(yè)電子商務(wù)服務(wù)商，才能讓企業(yè)的將來(lái)在網(wǎng)絡(luò )市場(chǎng)中沒(méi)有盲點(diǎn)。
五、宏觀(guān)環(huán)境下對服裝市場(chǎng)的影響
宏觀(guān)經(jīng)濟環(huán)境對中國的服裝行業(yè)，總體感覺(jué)是不利因素居多。例如原輔料成本、勞動(dòng)力成本、制造成本甚至運輸成本都在上漲，幾乎服裝產(chǎn)銷(xiāo)鏈條中每個(gè)環(huán)節的成本都在上漲，這些不利因素已給行業(yè)發(fā)展帶來(lái)巨大的影響。可以說(shuō)，服裝行業(yè)正在進(jìn)行史無(wú)前例的產(chǎn)業(yè)結構調整。
勞動(dòng)力成本上升
隨著(zhù)物價(jià)水平全面上漲，居民收入中用于食品等初級產(chǎn)品的比例將提高。居民生活水平下降，給企業(yè)帶來(lái)了勞動(dòng)力成本上升的壓力。
服裝消費需求減少
服裝不是生活必須的初級商品（如食品），當通貨膨脹時(shí)，對于中低收入的居民來(lái)說(shuō)，消費必然會(huì )更多的集中于初級食品，而不是服裝。經(jīng)濟增長(cháng)放緩，很多企業(yè)面臨倒閉、搬遷的困境。很多企業(yè)開(kāi)始大面積的裁員、減薪。消費者收入的減少再加上對經(jīng)濟前景的不樂(lè )觀(guān)預期，消費者無(wú)疑會(huì )減少對服裝消費的支出。
國家政策對中國服裝業(yè)的影響
新勞動(dòng)法的實(shí)施，迅速提高了服裝行業(yè)勞動(dòng)力成本毫無(wú)疑問(wèn)，新的勞動(dòng)合同法的實(shí)施，規范了企業(yè)在雇擁、工資、保險、補償等各方面的行為，更大程度地保護了勞動(dòng)者的利益，但也帶來(lái)勞動(dòng)力成本的上升。新勞動(dòng)法實(shí)施后，企業(yè)增加支出的工資、福利和相關(guān)費用將使服裝企業(yè)的用工成本提高20-40%，企業(yè)認為不堪重負。
六、宏觀(guān)環(huán)境下對服裝市場(chǎng)的影響
市場(chǎng)的微觀(guān)環(huán)境中的許多因素是可以被服裝零售商所控制的，包括供貨商、制造商、市場(chǎng)中間商和消費者。這四個(gè)因素像一個(gè)環(huán)狀一樣相互作用，消費者對商品的反饋對于企業(yè)是相當重要的。企業(yè)要想徹底開(kāi)發(fā)中國服裝潛在的市場(chǎng)；必須實(shí)現有效的運作，需要臺理分配自身內部的資源。
營(yíng)銷(xiāo)渠道
服裝零售商們如今采用了不同的營(yíng)銷(xiāo)渠道，包括百貨商店、專(zhuān)賣(mài)店．購物中心等等。營(yíng)銷(xiāo)模式也發(fā)生了三個(gè)步驟的演變第一步、從引廠(chǎng)進(jìn)店到“承包經(jīng)營(yíng)；第二步、從”商企聯(lián)銷(xiāo)”到“直營(yíng)專(zhuān)賣(mài)”；第三步、從特許加盟“到“直銷(xiāo)連鎖并且從注重外部營(yíng)銷(xiāo)轉一內部營(yíng)銷(xiāo)進(jìn)而講求整體營(yíng)銷(xiāo)。
除了這些傳統的零售模式，中國的網(wǎng)上零售盡管在19xx年以前還未出現，但是正在成為一股新的力量。可是，由干個(gè)人電腦價(jià)格的下降，互聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展，在過(guò)去的幾年內越來(lái)越多的人涉足網(wǎng)絡(luò )。根據中國網(wǎng)絡(luò )信息中心的數據顯示，19xx年末網(wǎng)絡(luò )用戶(hù)數量為60多萬(wàn)，19xx年中上升到400多萬(wàn)，20xx年已有超過(guò)10000個(gè)網(wǎng)站和29000個(gè)以。cn結尾注冊的域名，其中77％為商業(yè)域名。
投資價(jià)值分析報告5
一、 項目開(kāi)發(fā)宏觀(guān)環(huán)境分析
天津市經(jīng)濟逐步呈現平穩較快發(fā)展的良好態(tài)勢。近年來(lái)，工業(yè)經(jīng)濟進(jìn)一步向好，投資、消費等內部需求持續升溫，制約經(jīng)濟快速發(fā)展的有關(guān)因素明顯得到改善，經(jīng)濟發(fā)展基礎逐步得到加強，總體形勢持續向好。天津工業(yè)園區交通便利，水、陸、空、鐵立體交通網(wǎng)絡(luò )發(fā)達。天津工業(yè)園區距離天津濱海國際機場(chǎng)僅兩公里距離。天津港是中國北方最大的人工港，園區距離港口三十公里。同時(shí)，津濱高速、京津塘高速等多條高速公路貫穿在天津工業(yè)園區內。
二、可行性分析及必要性
隨著(zhù)經(jīng)濟的發(fā)展和中國科技興國戰略的進(jìn)一步實(shí)施，在政府的大力扶持下，我國各個(gè)行業(yè)發(fā)展迅猛尤其是房地產(chǎn)業(yè)與工業(yè)。經(jīng)過(guò)幾十年的發(fā)展，輕鋼結構建筑行業(yè)已經(jīng)形成一條完整的產(chǎn)業(yè)鏈，從開(kāi)采、提煉、加工、到應用于所需行業(yè)中，已日趨成熟。輕鋼結構具有輕巧、節材、節能、降低工程投資、使用壽命長(cháng)等優(yōu)勢，可以實(shí)現快速安裝與二次使用，并具有抗震、抗風(fēng)、隔音、隔熱等優(yōu)點(diǎn)，因此，輕鋼結構已經(jīng)在建筑領(lǐng)域迅速崛起，同時(shí)，我國將節約資源作為基本國策，提出發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟，保護生態(tài)環(huán)境，節約資源的發(fā)展理念。
為了加快鋼結構產(chǎn)業(yè)發(fā)展，積極響應國家政策，Nvidia經(jīng)過(guò)反復考察，擬在天津工業(yè)園區建立一家生產(chǎn)基地，項目總投資1.1億元，征地45950平方米（位于天津工業(yè)園區3區內）。
三、可行性分析
有投資就有風(fēng)險，項目投入運營(yíng)后，公司將更加完善現有企業(yè)制度和企業(yè)經(jīng)營(yíng)制度，保證各項目高效運營(yíng)和管理，為促進(jìn)企業(yè)經(jīng)營(yíng)的良性循環(huán)，公司制定了一系列措施。首先要加強企業(yè)宣傳力度，只有讓客戶(hù)了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)模式，產(chǎn)品質(zhì)量，才能讓客戶(hù)信任本企業(yè)。其次，加大業(yè)務(wù)員招攬力度，加大業(yè)務(wù)員隊伍的建設。還要樹(shù)立質(zhì)量意識，要做到每個(gè)產(chǎn)品都是客戶(hù)放心的產(chǎn)品。最好，要加強企業(yè)管理，做到增收減支，抓質(zhì)量，抓安全，促工期，確保萬(wàn)無(wú)一失，贏(yíng)得廣大客戶(hù)的好評。
通過(guò)大量的市場(chǎng)調查，證明該項目在當前經(jīng)濟環(huán)境下是一個(gè)很好的投資項目。它具有前景好，市場(chǎng)好，用途廣，利潤高等諸多的有點(diǎn)，因此，應該抓住當期有利時(shí)機，在國家相關(guān)政策的支持下，籌措資金，擬建該項目，迅速占領(lǐng)市場(chǎng)，打出品牌效應。該項目是可行的，必要的。
四、融資概算
資金是企業(yè)進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的必要條件。企業(yè)必須以權益資本的形式向投資者籌集資金，并以此來(lái)吸引其他投資或稱(chēng)為各類(lèi)借款的基礎和保證。資金籌措在房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)中是不可替代的地位，為投資提供了基礎和前提。
【投資價(jià)值分析報告】相關(guān)文章：
《觀(guān)滄海》藝術(shù)價(jià)值分析07-17
房屋價(jià)值評估報告05-25
土地價(jià)值評估報告05-25
樓盤(pán)價(jià)值資產(chǎn)評估報告范文10-31
財務(wù)分析報告企業(yè)分析指標04-29
投資公司經(jīng)理述職報告12-21
財務(wù)分析報告之主要分析指標09-06
財務(wù)分析報告的主要分析指標09-20
財務(wù)分析報告從哪方面分析04-16